Denní report - pátek 07.01.2022

7.1.2022 22:20

ČR: Pražská burza v pátek mírně ztratila, SRN: Frankfurtská burza uzavřela v poklesu, USA:Index Dow Jones nakonec obrátil do mírné ztráty.

Pražská burza

Hlavní zprávy

Obchodní bilance v národním pojetí (listopad):
aktuální hodnota: 5,7 mld. Kč
očekávání trhu: -6,0 mld. Kč
předchozí hodnota: -18,2 mld. Kč

HDP (q-q) (3Q - konečný):
aktuální hodnota: 1,6 %
očekávání trhu: 1,5 %
předchozí hodnota: 1,5 %

HDP (y-y) (3Q - konečný):
aktuální hodnota: 3,3 %
očekávání trhu: 3,1 %
předchozí hodnota: 3,1 %

Stavební výroba (y-y) (listopad):
aktuální hodnota: 2,0 %
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: 3,7 %

Průmyslová výroba (y-y) (bez sezónního očištění) (listopad):
aktuální hodnota: 4,5 %
očekávání trhu: 2,0 %
předchozí hodnota: -7,4 %

Devizové rezervy (prosinec):
aktuální hodnota: $172,7 mld.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: $171,0 mld.

Očekávané události

09:00 Míra nezaměstnanosti (prosinec): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 3,3 %

Popis trhu

Pražská burza uzavřela páteční obchodování s mírnou ztrátou -0,13% na 1427 bodech indexu PX. V týdenním kontextu se hodnota domácího trhu příliš nezměnila, mírné ztráty kompenzovaly lehké růsty. Dnes se v objemu nad 100 mil. Kč dostaly pouze akcie ČEZu (110 mil. Kč). Jejich kurz sestoupil na 811 Kč (-0,5%). První lednový týden byl na ČEZu ve znamení převažujícího vybírání zisků (-2%). Na Komerční bance dnes proteklo 82 mil. Kč, akcie přitom uzavíraly nepatrně pod 930 Kč (-0,5%). Erste naopak dále čerpala z vývoje evropského bankovního sektoru, titul přidal +1,3% na 1059,50 Kč. Erste se tak v Praze vrátila ještě nad svoje listopadová maxima. Třetí bankovní titul Moneta se neudržela nad 93 Kč (-0,4%), tedy podobný výkon jako Komerční banka. Pojišťovna VIG se dokázala obchodovat v kladných číslech jako Erste, růst byl poměrně skromnější (+0,3%). Naopak Philip Morris ČR se přiřadil k množině klesajících akcií, závěrečný kurz byl na 16500 Kč (-0,6%).

Podnikové zprávy

Bezpečnostní posouzení uchazečů na stavbu jaderného bloku v Dukovanech bude hotové do konce ledna

ČNB brzy zvedne úrokové sazby nejméně o půl procentního bodu, míní člen bankovní rady Vojtěch Benda

Německo

Hlavní zprávy

Průmyslová výroba (m-m) (sezónně očištěno) (listopad):
aktuální hodnota: -0,2 %
očekávání trhu: 1,0 %
předchozí hodnota: 2,8 %

Průmyslová výroba (y-y) (očištěno o počet pracovních dní) (listopad):
aktuální hodnota: -2,4 %
očekávání trhu: -0,8 %
předchozí hodnota: -0,6 %

Obchodní bilance (listopad):
aktuální hodnota: 12,0 mld.
očekávání trhu: 12,8 mld.
předchozí hodnota: 12,8 mld.

Vývoz (m-m) (sezónně očištěno) (listopad):
aktuální hodnota: 1,7 %
očekávání trhu: -0,2 %
předchozí hodnota: 4,1 %

Dovoz (m-m) (sezónně očištěno) (listopad):
aktuální hodnota: 3,3 %
očekávání trhu: -1,3 %
předchozí hodnota: 5,0 %

Běžný účet platební bilance (listopad):
aktuální hodnota: 18,9 mld.
očekávání trhu: 17,0 mld.
předchozí hodnota: 15,4 mld.

Popis trhu

Evropské akcie v pátek klesaly, na trhu panují obavy ze zvyšování sazeb FEDu. Inflace v eurozóně přitom akcelerovala nad očekávání a překonala již tak rekordní úrovně. Z pohledu sektorů klesaly nejvíce nemovitosti (-1,65 %), spotřební sektor (-1,42 %), průmyslové firmy (-0,9 %), spotřební zboží (-0,74 %) a komunikační služby (-0,56 %). Rostl sektor financí (+0,72 %) a energií (+0,69 %).

Index DAX v průběhu obchodování ztrácel a uzavřel s poklesem o 0,71 % na 15937,57 b. Evropská index STOXX 600 rovněž klesal a uzavřel se ztrátou 0,46 % na 485,92 b.

Akcie Infineon Energy (IFX; +1,5 %) posilují po zveřejnění tržeb evropského výrobce čipů STMicroelectronics za 4Q nad očekáváním.

Klesají akcie Daimler (DAI; -1,80 %), prodeje automobilů a dodávek Mercedes-Benz za 4Q klesly o 23 % na 566 500 vozidel. Osobní automobily Mercedes-Benz zaznamenaly nejvyšší pokles v evropském regionu, a to o 29 % na 167 956 prodaných vozidel. Nejvíce automobilů se prodalo v Asii (219 160 vozidel), přesto se jedná o 21,3% pokles. Za 4Q zároveň vzrostly prodeje elektromobilů Mercedes-Benz o 29,7 %.

Z indexu DAX výrazněji klesaly také akcie HelloFresh (HFG; -2,9 %), Puma (PUM; -2,6 %), Adidas (ADS; -2,3 %), Vonovia (VNA; -2,2 %) a Linde (LIN; -2,1 %). Posilovaly také akcie Deutsche Bank (DBK; +1,7 %), Covestro (1COV; +1,2 %), Henkel (HEN3; +1,2 %) a Bayer (BAYN; +0,9 %).

Podnikové zprávy

Samsung uvedl za 4Q navýšení zisků o více než 50 %, v dalším kvartálu očekává pokračující růst

ASML se snaží zamezit snížení produkce po požáru v berlínské továrně

Eurozóna

Hlavní zprávy

Maloobchodní tržby (m-m) (listopad):
aktuální hodnota: 1,0 %
očekávání trhu: -0,5 %
předchozí hodnota: 0,2 % / revize: 0,3 %

Maloobchodní tržby (y-y) (listopad):
aktuální hodnota: 7,8 %
očekávání trhu: 5,6 %
předchozí hodnota: 1,4 % / revize: 1,7 %

CPI odhad (y-y) (prosinec):
aktuální hodnota: 5,0 %
očekávání trhu: 4,8 %
předchozí hodnota: 4,9 %

CPI (m-m) (prosinec - předběžný):
aktuální hodnota: 0,4 %
očekávání trhu: 0,3 %
předchozí hodnota: 0,4 %

CPI jádrový (y-y) (prosinec - předběžný):
aktuální hodnota: 2,6 %
očekávání trhu: 2,5 %
předchozí hodnota: 2,6 %

Spotřebitelská důvěra (prosinec - konečný):
aktuální hodnota: -8,3 b.
očekávání trhu: --
předchozí hodnota: -8,3 b.

Ekonomická důvěra (prosinec):
aktuální hodnota: 115,3 b.
očekávání trhu: 116,0 b.
předchozí hodnota: 117,5 b.

Důvěra v průmyslu (prosinec):
aktuální hodnota: 14,9 b.
očekávání trhu: 14,1 b.
předchozí hodnota: 14,1 b. / revize 14,3 b.

Důvěra ve službách (prosinec):
aktuální hodnota: 11,2 b.
očekávání trhu: 16,1 b.
předchozí hodnota: 18,4 b. / revize 18,3 b.

Očekávané události

10:30 Index investorské důvěry Sentix (leden): očekávání trhu: 13, předchozí hodnota: 13,5

11:00 Míra nezaměstnanosti (listopad): očekávání trhu: 7,2 %, předchozí hodnota: 7,3 %

USA

Hlavní zprávy

Změna pracovních míst mimo zemědělství (prosinec):
aktuální hodnota: 199 tis.
očekávání trhu: 442 tis.
předchozí hodnota: 210 tis. / revize: 249 tis.

Změna pracovních míst v soukromém sektoru (prosinec):
aktuální hodnota: 211 tis.
očekávání trhu: 400 tis.
předchozí hodnota: 235 tis. / revize: 270 tis.

Změna pracovních míst ve výrobním sektoru (prosinec):
aktuální hodnota: 26 tis.
očekávání trhu: 35 tis.
předchozí hodnota: 31 tis. / revize: 35 tis.

Míra nezaměstnanosti (prosinec):
aktuální hodnota: 3,9 %
očekávání trhu: 4,1 %
předchozí hodnota: 4,2 %

Průměrná hodinová mzda (m-m) (prosinec):
aktuální hodnota: 0,6 %
očekávání trhu: 0,4 %
předchozí hodnota: 0,3 % / revize: 0,4 %

Průměrná hodinová mzda (y-y) (prosinec):
aktuální hodnota: 4,7 %
očekávání trhu: 4,2 %
předchozí hodnota: 4,8 % / revize: 5,1 %

Očekávané události

16:00 Velkoobchodní zásoby (m-m) (listopad - konečný): očekávání trhu: 1,2 %, předchozí hodnota: 1,2 %

Popis trhu

V páteční seanci americké akciové trhy korigovaly, a index Dow Jones obrátil nakonec do červených 0,01% a širší index S&P 500 podobně s větší ztrátou   0,41%. Investoři jsou dnes  napjatí a čekali na čísla americké ekonomiky, která v prosinci vytvořila jen 199 000 pracovních míst, když trh očekával údaj někde kolem 422 000 pracovních míst.  Dobrou zprávou pro investory je, že míra nezaměstnanosti v USA v prosinci klesla ze 4,2% na 3,9% při očekávání trhu 4,1%. Silná data z trhu práce mohou tak potvrdit FEDu adekvátnost brzkého zvýšení sazeb a to patrně již v měsíci březnu a tím pak přitížit nejvýše oceněným akciím , jež byly v posledních dnech pod tlakem investorů. Z opačné strany tato silná data spíše podporují sektory, jako jsou finance, energie a průmysl.  Dolar na páru s eurem dnes po reportu dat silně ztrácí o 0,6% a dostává se k úrovni 1,1359 USD/EUR

V centru zájmu je také lehká ropa WTI, která se pohybuje u vyšších úrovní 79 USD/barel, ale dnes mírně koriguje o necelých 0,5%. WTI se tak pohybuje stále  u vyšších cen, kde ji drží také oslabující dolar. Lehká ropa WTI prví týden v tomto roce zažila solidní růst o více než 6% s těžbou nad  úroveň 80 USD/bare k čemuž přispěly nepokoje v Afganistánu, který je výrazným producentem ropy s těžbou asi 1,6 mil. barelů denně a k tomu se přidal i pokles těžby v Libyi a to kvůli údržbě ropovodu. Po předchozím silném růstu tak mírným vybíráním zisků prochází akcie známého těžaře APA Corporation ( APA ), které rostou o cca 0,5% a podobně jsou na tom akcie Occidentalu Petroleum ( OXY ) s vyšším zhodnocením  1,5%.  Do zelených se přetočily  také akcie Marathon Oil ( MRO ) 1,4% a také akcie světově obchodované ropné společnosti Exxon Mobil ( XOM ), jež posilují o necelé 1%.  V kladných se dnes drží akcie výrobce a dodavatele těžního zařízení Schlumberger ( SLB ), které přidávají na své tržní hodnotě cca 3% a také konkurenční Halliburton ( HAL ), jež si připisuje na tržní hodnotě více než 1,9% a do této skupiny patří také akcie Chevronu ( CVX ), které jsou na tom ještě lépe a přidávají necelých 1,5%.

Po předchozím silném růstu žlutého kovu zlato dnes mírně ztrácelo, ale přetočilo se do kladných cca 0,3% a dostává se k úrovni 1 794 USD/Troy. unci. Omicron bohužel dál trhá rekordy  a rychle se šíří a v této souvislosti hledají investoři útočiště ve zlatě. Situace tak zatím nahrává akciím ze sektoru těžařů zlata a tak akcie největší kanadské společnosti Barrick Gold ( GOLD ) přidávají cca 0,5% a konkurenční akcie  Newmont Corporation ( NEM ) se pohybují výše o 1,3%. Za zmínku stojí také akcie Eldorado Gold ( EGO ), které na tržní ceně jsou silnější o 1,9%.

Na úspěšné vlně se dnes vezou akcie Discovery ( DISCA ) , kde analytici společnosti Bofa Securities jmenovitě analytička Jessica Relf Ehrlich zvedla hodnocení z „ neutral“ na  “buy“ a zvedla také cílovou cenu z úrovně 34 USD na novou cílovou cenu 45 USD. Z výše zmíněných důvodů akcie Discovery ( DISCA ) rostou o silných   17%.

 

Matěj Švanda
Fio banka, a.s.
Prohlášení